معدل الاسمية المميزة ، والفرق مع معدل وأمثلة فعالة

ال معدل الاسمية يشير إلى سعر الفائدة قبل أخذ التضخم في الاعتبار. يمكن أن يشير أيضًا إلى سعر الفائدة المعلن في قرض ، دون مراعاة أي رسوم أو فائدة مركبة.

أخيرًا ، يمكن أيضًا الإشارة إلى سعر الفائدة على الأموال الفيدرالية ، وهو سعر الفائدة الذي يحدده البنك المركزي لكل بلد ، كمعدل رمزي..

معدل الفائدة الاسمي ، الذي يسمى أيضًا معدل النسبة السنوية ، هو الفائدة السنوية المدفوعة للديون أو المتلقاة للادخار ، قبل حساب التضخم. توجد أسعار فائدة اسمية على عكس أسعار الفائدة الحقيقية وأسعار الفائدة الفعلية.

من المهم معرفة سعر الفائدة الاسمي لبطاقات الائتمان والقروض ، من أجل تحديد تلك الأقل تكلفة. من المهم أيضًا التمييز بينه وبين السعر الحقيقي ، وهو ما يفسر تآكل القوة الشرائية الناجم عن التضخم.

مؤشر

• 1 الخصائص
  • 1.1 معدل البنوك المركزية
  • 1.2 الفرق مع سعر الفائدة الحقيقي
• 2 الفرق مع معدل فعال
  • 2.1 فترات الرسملة
• 3 أمثلة
  • 3.1 الرسملة الشهرية
  • 3.2 الرسملة اليومية
• 4 المراجع

ملامح

في كل من المالية والاقتصاد ، يتم تحديد المعدل الاسمي بإحدى طريقتين:

- هو سعر الفائدة قبل تعديل التضخم ، على عكس سعر الفائدة الحقيقي.

- هو سعر الفائدة كما هو محدد ، دون تعديل للتأثير الكلي للرسملة. ويسمى أيضا سعر الفائدة السنوي الاسمي.

يُطلق على سعر الفائدة اسمية إذا كان معدل الرسملة (على سبيل المثال ، شهر) لا يساوي وحدة الوقت الأساسية التي يتم فيها تحديد السعر الاسمي ، عادةً ما تكون سنة واحدة.

معدل البنوك المركزية

حددت البنوك المركزية السعر الاسمي قصير الأجل. هذا المعدل هو أساس أسعار الفائدة الأخرى التي تتقاضاها البنوك والمؤسسات المالية.

يمكن الحفاظ على المعدلات الاسمية عند مستويات منخفضة بشكل مصطنع بعد حدوث ركود كبير. هذا يحفز النشاط الاقتصادي من خلال انخفاض أسعار الفائدة الحقيقية. هذا يشجع المستهلكين على الاقتراض وإنفاق الأموال.

على العكس من ذلك ، خلال فترات التضخم ، تميل البنوك المركزية إلى تحديد معدلات رمزية عالية. لسوء الحظ ، يمكنهم المبالغة في تقدير مستوى التضخم والحفاظ على أسعار الفائدة الاسمية مرتفعة للغاية.

يمكن أن يكون لارتفاع أسعار الفائدة الناتجة تداعيات اقتصادية خطيرة. هذا لأنهم يميلون إلى كبح الإنفاق.

الفرق مع سعر الفائدة الحقيقي

على عكس المعدل الاسمي ، يأخذ معدل الفائدة الحقيقي في الاعتبار معدل التضخم. يمكن تقريب المعادلة التي تربط معدلات الفائدة الاسمية والحقيقية على النحو التالي: المعدل الاسمي = معدل الفائدة الحقيقي + معدل التضخم ، أو المعدل الاسمي - معدل التضخم = المعدل الحقيقي.

لتجنب تآكل القوة الشرائية من خلال التضخم ، ينظر المستثمرون في سعر الفائدة الحقيقي ، بدلاً من السعر الاسمي.

على سبيل المثال ، إذا كان معدل الفائدة الاسمي المقدم في وديعة لمدة ثلاث سنوات هو 4 ٪ وكان معدل التضخم في هذه الفترة 3 ٪ ، فإن معدل العائد الحقيقي للمستثمر هو 1 ٪.

من ناحية أخرى ، إذا كان معدل الفائدة الاسمي 2 ٪ في بيئة تضخم سنوية قدرها 3 ٪ ، فإن القوة الشرائية للمستثمر تتآكل 1 ٪ كل عام.

الفرق مع معدل فعالة

يأخذ سعر الفائدة شكلين: السعر الاسمي والسعر الفعلي. لا يأخذ السعر الاسمي في الاعتبار فترة الرسملة. يأخذ المعدل الفعلي في الاعتبار فترة الرسملة. لذلك ، فهو مقياس أكثر دقة لرسوم الفائدة.

على الرغم من أن السعر الاسمي هو السعر المحدد للقروض ، إلا أنه ليس السعر الذي يدفعه المستهلك في النهاية. بدلاً من ذلك ، يدفع المستهلك سعرًا فعالًا ، متفاوتًا وفقًا للمعدل الاسمي وتأثير الرسملة.

بإعلان أن سعر الفائدة هو 10 ٪ فهذا يعني أن الفائدة هي 10 ٪ سنويا ، رسملتها سنويا. في هذه الحالة ، فإن معدل الفائدة السنوي الاسمي هو 10 ٪ ، ومعدل الفائدة السنوي الفعلي هو أيضا 10 ٪.

ومع ذلك ، إذا كانت الكتابة بالأحرف الكبيرة أكثر تكرارًا من مرة واحدة في السنة ، فسيكون المعدل الفعلي أعلى من 10٪. كلما تكررت الرسملة ، ارتفع سعر الفائدة الفعلي.

فترات الحروف الكبيرة

يجب أن يؤخذ في الاعتبار أنه بالنسبة لأي سعر فائدة ، لا يمكن تحديد السعر الفعلي دون معرفة وتيرة الرسملة والسعر الاسمي.

لا يمكن مقارنة أسعار الفائدة الاسمية إلا إذا كانت فترات الرسملة هي نفسها ؛ تقوم أسعار الفائدة الفعلية بتصحيح ذلك عن طريق "تحويل" الأسعار الاسمية إلى فائدة مركبة سنوية.

في كثير من الحالات ، تستند أسعار الفائدة المقتبسة من قبل المقرضين في الإعلانات إلى أسعار فائدة رمزية ، غير فعالة. لذلك ، يمكن أن يقللوا من سعر الفائدة مقارنة مع المعدل السنوي الفعلي المكافئ.

يتم احتساب المعدل الفعلي دائمًا على أنه رسملة سنويًا. يتم حسابها على النحو التالي: r = (1 + i / n) n -1.

عندما يكون r هو المعدل الفعلي ، يكون i هو السعر الاسمي (بالتدوين العشري ، على سبيل المثال: 12٪ = 0.12) ، ون عدد فترات الرسملة في السنة (على سبيل المثال ، في الرسملة الشهرية سيكون 12):

أمثلة

يتم حساب الكوبونات التي يتلقاها المستثمرون في السندات بسعر فائدة رمزي ، لأنهم يقيسون نسبة العائد على السند وفقًا لقيمته الاسمية.

لذلك ، فإن السند البلدي لمدة 25 سنة بقيمة اسمية قدرها 5000 دولار وسعر القسيمة بنسبة 8 ٪ ، ودفع الفائدة كل عام ، سيعود إلى صاحب السندات 5،000 دولار × 8 ٪ = 400 دولار في السنة لمدة 25 عاما..

الرسملة الشهرية

معدل فائدة اسمية بقيمة 6٪ رسملة شهرية تعادل معدل فائدة فعلي قدره 6.17٪.

يتم دفع 6 ٪ في السنة ك 6 ٪ / 12 = 0.5 ٪ كل شهر. بعد سنة واحدة ، يتم زيادة رأس المال الأولي بواسطة العامل (1 + 0.005) ^ 12 ≈ 1.0617.

الرسملة اليومية

قرض برسملة يومية له معدل أعلى بكثير من حيث القيمة السنوية الفعالة. بالنسبة للقرض بمعدل سنوي سنوي قدره 10٪ ورسملة يومية ، يبلغ المعدل السنوي الفعلي 10،516٪.

للحصول على قرض بقيمة 10،000 دولار ، يتم سداده في نهاية العام بمبلغ مقطوع واحد ، سيدفع المقترض 51.56 دولارًا أكثر من شخص تم تحصيل فائدة بنسبة 10٪ من رأس المال سنويًا.

مراجع

1. انفستبيديا (2018). سعر الفائدة الاسمي. مأخوذة من: investopedia.com.
2. ويكيبيديا ، الموسوعة المجانية (2018). سعر الفائدة الاسمي. مأخوذة من: en.wikipedia.org.
3. مطبعة جامعة أكسفورد (2018). الفائدة الاسمية والفعالة. مأخوذة من: global.oup.com.
4. دورة المحاسبة الخاصة بي (2018). ما هو سعر الفائدة الاسمي؟ مأخوذة من: myaccountingcourse.com.
5. اريك بنك (2018). كيف تجد سعر الفائدة "الاسمي". Badcredit. مأخوذة من: badcredit.org.